之一，但各国的中央银行并不将其当做适时调整的经常性政策工具来使用，原因很多，主要有（ ）
A. 超额准备金是由商业银行控制的B.存款准备金率政策的作用时滞长
B. 存款准备金政策的作用力度过强D.存款准备金政策的作用力度过缓
E.存款准备金政策的作用时滞短
57.金融功能主要包括哪几个层次？（ ）
A. 基础功能B.核心功能C.扩展功能D.衍生功能
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金融学答案及详解
单选题
1.D【解析】1997 年6 月银行间债券市场成立，并与交易所债券市场共同构成了我国的债券市场。故D 选项正
确。目前我国已形成了以债券和股票等证券产品为主体、场外交易市场与交易所市场并存的资本市场。
2.C【解析】根据金融市场的定义可知，金融市场最主要、最基本的功能是货币资金融通功能。
3.B【解析】依据现金流折现定价模型，证券的价格等于证券在将来产生的现金流的折现值。
4.A【解析】商业银行资本充足率越低代表银行高风险经营，所以对应的差别存款准备金率应当越高，抑制银行
贷款扩张，维护存款人利益。
5.C【解析】股票是长期融资工具，所以不适于商业银行的短期融资，所以C 项符合题意。ABD 项都是银行常用
的短期融资工具。
6.A【解析】同业拆入资金是短期负债，发放固定资产贷款或投资形成的是长期资产。根据资产负债期限匹配原
则，同业拆入资金不得用于发放固定资产贷款或投资，否则，将使商业银行的流动性下降，有可能导致流动性危机。
7.D【解析】依据“贷款五级分类法”，上述为可疑类贷款。
8.D【解析】存款是银行的传统业务，是银行对存款人的负债，是银行最主要的资金来源。
9.D【解析】中央银行三大政策货币包括再贴现率、存款准备金率和公开市场业务。公开市场业务是指中央银行
在金融市场上公开买卖政府券以控制货币供给和利率的政策行为，在发达国家是最主要的货币政策工具。
10.B 【解析】适当而有力的宏观调控政策可以有效控制外国经济变动对本国经济的影响，能够在一定程度上消
除不利影响，甚至变不利为有利。
11.C【解析】A.B 项所述在金融全球化出现之前就已存在，所以不选。D 项的说法不正确，属于对金融全球化的
拔高。C 项所述既是金融全球化的动因，也阐明了金融全球化对经济发展的巨大促进作用。
12.B【解析】由题干中的“促进国际货币合作”可知，应选B 项。欧洲联盟是欧洲国家的一体化组织，其职能
没有覆盖全球；世界银行的主要工作是发展中国家提供低息贷款、无息信贷和赠款；世贸组织负责管理世界经济和贸
易秩序。
13.C【解析】在金融领域中，有着多种不同类型的风险。由于利率、汇率等的波动而导致的金融参与者的资产
价值变化的风险称为市场风险。操作风险是指由于金融机构的交易系统不完善、管理失误或其他一些人为错误而导致
的风险。信用风险是指由于借款人或市场交易对手的违约而导致的风险。流动性风险是指由于资产流动性降低而导致
的风险。所以正确答案为C。
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14.C【解析】巴塞尔协议规定资本与风险加权资产总额的比率不得低于8%，巴塞尔协议规定核心资本与风险加
权资产总额的比率不得低于4%。
15.C【解析】货币供应量M=K*B，B 为基础货币，K 为货币乘数，因此货币供应量=1.2*1000=1200 亿元，正确
答案为C。
16.B【解析】中央银行的主要业务包括：货币发行业务；对银行的业务，即集中准备金、冲当最后贷款人、组
织全国清算；对政府的业务，包括代理国库、代理国家债券发行、对国家提供信贷支持、保管外汇和黄金储备、制定
并监督执行有关金融管理法规。
17.C【解析】在我国，中央银行是发行货币的银行。
18.A【解析】商业银行获得收益的主要业务活动是指商业银行的资产业务，主要包括票据贴现、贷款业务和投
资业务。吸收存款是指商业银行的负债业务，是形成商业银行资金来源的业务。
19.A【解析】买卖双方按成交协议签订合同，允许买方在交付一定的费用后，取得在特定时间内按照协议价格
买卖一定数量正确的权利，这种交易是金融期权交易。
20.B【解析】金融市场风险是指由于市场因素，如利率、汇率、股价以及商品价格等的波动而导致的金融参与
者的资产价值变化的风险。操作风险是指由于金融机构的交易系统不完善、管理失误或其他一些人为错误而导致的风
险。
21.A【解析】在实行固定汇率制的国家，由于国内经济变化没有相应的汇率调整配合，导致其货币内外价值脱
节，通常反映为本币汇率高估。
22.C【解析】在对基础货币产生影响的诸多因素中，由商业银行决定的因素是超额准备金率。
23.C【解析】中央银行组织全国银行清算包括同城或同地区和异地两类。同城或同地区银行间的资金清算，主
要是通过票据交换所来进行。所以，票据交换所属于中央银行的支付清算系统。
24.C【解析】中央银行的独立性实质上是如何处理中央银行和政府的关系。即中央银行对政府直接负责还是对
政府相对负责的问题。
25.D【解析】信用风险是指债务人或交易对手未能履行合同所规定的义务或信用质量发生变化，从而给银行带
来损失的可能性；市场风险是指因市场价格（包括利率、汇率、股票价格和商品价格）的不利变动而使银行表内和表
外业务发生损失的风险；资产流动性风险是指资产到期不能如期足额收回，不能满足到期负债的偿还和新的合理贷款
及其他融资需要，从而给银行带来损失的可能性。
26.B【解析】交易协议达成后，在未来某一特定时间，如几周、几个月之后才办理交割的交易是金融期货交易。
27.B【解析】公共利益论认为监管是政府对公众要求纠正某些社会个体和社会组织的不公平、不公正和无效率
的一种回应，正因为政府的参与能够解决市场的缺陷，所以政府可以作为公共利益的代表来实施管理以客服市场缺陷。
28.D【解析】货币市场是一种债务工具的交易市场，因此具有低风险、低收益的特征；资金融通期限通常在1
年以内，因此具有高流动性的特征。
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29.A【解析】从宏观上来看，二者则是互补的关系，如金融期货、期权市场的参与者抓哟是金融中介而不是个
人或企业。从微观上来看，金融机构和金融中介之间是替代的关系，即金融市场交易量大幅提高，从而替代了金融中
介的某些职能。
30.D【解析】欧洲债券市场是欧洲债券发行与流通的市场，分为发行市场和交易市场其主要参与者：发行人、
投资者、中介机构。
31.B【解析】资本包括核心资本和附属资本。商业银行的附属资本不得超过核心资本的100%。计入附属资本的
产期次级债务不得超过核心资本的50%。
32.D【解析】2005 年7 月21 日，人民币汇率形成机制改革启动，开始实行以市场供求为基础、参与一篮子货
币进行调节、有管理的浮动汇率制度。
33.D【解析】一般说来流动性与安全性成正比，流动性越强，风险越小，安全就越有保障。然而，流动性、安
全性与盈利性成反比，流动性越高，安全性越好，越好盈利水平反而越低。
34.C【解析】流动性缺口率，是指90 天内表内外流动性缺口与90 天内到期的表内外流动资产之比，不得低于
—10%。
35.D【解析】2003 年底修改的《中国人民银行法》明确规定了中国人民银行及其分支机构的职能，主要包括以
下几个方面：一是作为最后贷款人在必要时救助高风险金融机构；二是共享监管信息，采取各种措施防范系统性金融
风险；三是由国务院建立监管协调机制。此外，人民银行在金融监管方面拥有监督检察权。银行审批属于银监会的职
能。
36.C【解析】国际货币体系的内容主要有三个方面：确定国际储备资产；确定汇率制度；确定国际收支调节方
式。
37.D【解析】本题主要考查考生对“五大行”成立时间、改制时间、上市时间的把握。1987 年4 月1 日，交通
银行重组后，称为新中国第一家股份制商业银行。
38.C【解析】2003 年，中国人民银行对银行业金融机构的监管职责由新设立的中国银监会行使。中国银监会负
责批准银行业金融机构的设立。
39.C【解析】2001 年11 月29 日，全国第一家农村股份制商业银行张家港市农村商业银行正式成立。
40.C 【解析】提前支取的定期存款支取部分按支取日挂牌公告的活动存款利率计付利息；逾期支取的超过原定
存期的部分，除约定自动转存外，按支取日挂牌公告的活期存款利率计付利息；存期内遇有利率调整的，仍按存单客
户日挂牌公告的相应定期存款利率计息。
41.D【解析】中央银行票据属于货币市场产品、其流动性仅次于现金。普通股票、企业债券、金融债券都是资
本市场工具，与货币市场工具相比，其流动性相对较小。
42.A【解析】我国商业银行最大的资产业务是贷款，而贷款的最大、最主要的风险是信用风险，故信用风险是
我国商业银行面临的最大、最主要风险。
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43.B【解析】本题主要考查考生对银行资本充足率计算的掌握。资本充足率=（资本—扣除项）/（风险加权资
产+12.5 倍的市场风险资本+12.5 倍的操作风险资本）=（500—10）/（800+12.5*200+12.5*100）︽10.77%。我国商业
银行计算资本充足率时，商业银行对自用不动产的资本投资为扣除项，应从资本中扣除。
44.B【解析】银行通常将声誉风险看作是对其市场价值最大的威胁，因为银行的业务性质要求它能够维持存款
人、贷款人和整个市场的信心。
45.B【解析】《巴塞尔资本协议》将资本充足率作为保证银行稳定经营、安全运行的核心指标。
46.A【解析】依据《巴塞尔资本协议》规定：银行核心资本与风险加权总资产之比不得低于4%，可知，本题中
该银行的核心资本不得低于1000*4%=40 亿元。
47.A【解析】控制可分为许多不同的类型。最常见的分类方式，是按照控制侧重点的不同把控制工作分为前馈
控制、现场控制和反馈控制。其中，前馈控制是指在工作之前就进行控制。编制预算、制定标准成本等均属于前馈控
制。
48.B【解析】信用风险是借款人因各种原因未能及时、足额偿还债务或者银行贷款而违约的可能性。发生违约
时，债权人或银行必将因为未得到预期的收益而承担财务上的损失。信用风险是我国商业银行面临的主要风险。
49.A【解析】货币市场就其结构而言，包括同业拆借市场、票据贴现市场、短期政府债券市场、证券回购市场
等。货币市场产生和发展的初始动力是为了保持资金的流动性，它借助于各种短期资金融通工具将资金需求者和资金
供应者联系起来，既满足了资金需求者的短期资金需要，又为资金有余者的暂时闲置资金提供了获取盈利的机会。但
这只是货币市场的表面功用，将货币市场置于金融市场以至于市场经济的大环境中可以发现，货币市场的功能远不止
此。货币市场既从微观上为银行、企业提供灵活的管理手段，使它们在对资金的安全性、流动性、盈利性相统一的管
理上更方便灵活、又为中央银行实施货币政策以调控宏观经济提供手段、为保证金融市场的发展发挥巨大作用。
50.A【解析】存款类金融机构的资本金的作用如下：1 当银行破产时，银行资本首先被用于赔偿非保险性存款；
2 吸收银行的以外亏损，特别是货币损失；3 购置日常金融服务所需的各种装备与设施；4 限制银行资产规模的盲目膨
胀。其中吸收以外亏损是关键作用。
51.C【解析】商业银行存款可以从不同角度进行不同分类：按存款的持有人不同分为财政性存款、个人存款和
同业存款；按存款的来源和性质不同分为原始存款和派生存款；按存款的币种不同分为本币存款和外币存款；按能否
签发支票不同分为交易存款和非交易存款。
52.D【解析】银行必须根据业务过程中现金流量变化的情况，适时地调节现金资产流量，以确保现金资产的规
模适度。具体来讲，当一定时期内现金资产流入大于流出时，银行的现金资产存量就会上升，此时需及时调整资金头
寸，将多余的资金头寸运用出去；当一定时期内现金资产流入小于流出时，银行的现金资产存量就会减少，银行应及
时筹措资金补足头寸。因此，适时灵活的调节现金资产流量是银行维持适度现金资产存量的必要保障。
53.A【解析】实际利率=年利率/年付息期数*100%，故本题中的实际利率=10%/2=5%。
54.D【解析】一般来说，个别资金成本由低到高的排序为长期借款、发行债券、发行优先股、发行普通股。由
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于普通股股利由税后利润负担，不能抵税，且其股利不固定，求偿权后，普通股股东投资风险大，所以其资金成本较
高。
55.B【解析】固定股利政策是指企业在较长时期内将分期支付规定的股利额，股利不随经营状况的变化而变动，
除非企业对诶来收益预期有变。这种政策对公司而言有两个好处：一是固定的股利有利于公司树立良好的市
考试问吧
