一、学习目的与要求

　　通过本章的学习，应考者应了解外汇市场在国际金融市场上的作用，掌握其与国际金融市场其他组成部分之间的关系，理解各种外汇交易之间的区别与内在联系，掌握外汇市场各种业务运作的基本原理，并能熟练运用各种外汇交易来进行投资和管理风险。

　　二、课程内容

　　第一节　外汇市场概述

　　(一)外汇市场的含义

　　(二)外汇市场交易主体的构成

　　(三)外汇市场的两个层次

　　1.零售市场

　　2.批发市场(通常称为银行间外汇市场)

　　3.银行间外汇市场与银行与客户间外汇市场之间的关系

　　(四)世界主要的外汇交易中心

　　1.伦敦外汇交易中心

　　2.纽约外汇交易中心

　　3.香港外汇交易中心

　　第二节　主要外汇交易形式

　　(一)即期外汇

　　1.即期外汇交易的定义

　　2.外汇零售市场的即期交易

　　3.银行间外汇市场的即期交易

　　(二)远期外汇

　　1.远期外汇交易的定义与种类

　　2.远期外汇交易的作用

　　3.远期外汇市场的参加者

　　4.远期外汇的期限

　　5.远期汇率的报价方式及固定交割日期的远期汇率的计算

　　6.择期外汇业务中远期汇率的决定

　　7.远期汇率的决定——说明远期汇率与利率关系的利率平价

　　(三)传统外汇市场上的其他交易形式

　　1.套汇交易

　　2.掉期交易

　　3.套利交易

　　三、考核知识点

　　(一)外汇市场概述

　　(二)主要外汇交易形式

　　四、考核要求

　　(一)外汇市场概述

　　1.识记：(1)外汇市场的含义;(2)外汇零售市场的含义，(3)外汇批发市场的含义;(4)外来源:91 考试网汇交易中心的含义。

　　2.领会：外汇市场交易主体的构成。

　　(二)主要外汇交易形式

　　1.识记：(1)即期外汇交易的定义;(2)顺汇和逆汇的含义;(3)电汇、信汇和票汇的含义;(4)远期外汇交易的定义;(5)定期远期外汇交易和择期远期外汇交易的含义;(6)远期汇率的直接报价法和远期差价报价法的含义;(7)升水、贴水和平价的含义;(8)掉期率法的含义;(9)直接套汇和间接套汇交易的含义;(10)三角套汇的含义;(11)掉期交易的含义;(12)套利的含义;(13)无抵补套利与抵补套利的含义。

　　2.领会：(1)银行间即期外汇交易中交割日的确定方法;(2)银行间即期外汇交易中汇率套算的方法;(3)远期外汇交易的作用;(4)远期实际汇率的远期差价法计算;(5)远期实际汇率掉期率法的计算;(6)择期外汇业务中远期汇率的决定;(7)套利交易存在的前提条件。

　　3.应用：(1)汇率套算;(2)远期汇率的计算;(3)择期汇率的计算;(4)套利的计算。